內容
先搞清楚:里數不會過期,但會貶值
一里值多少?用這條數判斷
2026 年實際要幾多里?
哪裏最值、哪裏最蝕
別忘了計稅項和燃油附加費
香港怎樣賺里數、轉里數要留神
心態:把里數當成已付錢的短期目標
資料來源

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Asia Miles 怎樣換才不會白白浪費?2026 最新攻略

EdWealth
· Jul 15 2026
Asia Miles 怎樣換才不會白白浪費?2026 最新攻略

用里數最大的錯,是拿去換最容易換的東西:現金券、商品、在閘口臨時升艙。這樣做,每里大約只值港幣幾分(約 0.05 至 0.10 元)。把同一批里數拿去換長途或前艙機票,往往每里值兩至五毫(0.20 至 0.50 元以上),是前者的好幾倍。但 2026 年還有一個更重要的轉變:里數其實不會過期,真正令你蝕的是貶值——所以「儲住慢慢嘆」這個舊思路,已經行不通。

重點摘要 - 不是過期,是貶值。 自 2020 年起「活動為本」:每 18 個月有一次賺或換里數(無最低數量),所有里數即續期——里數近乎無限期。 - 貶值才是真敵人。 國泰 2026 年 5 月 1 日再改表,長途商務艙獎勵比三年前貴約四成。 - 判斷公式不變:(機票現金價)÷(所需里數)= 每里值多少。換之前必做。 - 甜位在長途前艙(每里 0.30–0.50 元以上);最差是現金券和商品(每里約 0.05–0.10 元)。

先搞清楚:里數不會過期,但會貶值

很多人以為里數會「到期作廢」,於是儲住等大假——這個前提已經錯了。自 2020 年 1 月 1 日起,Asia Miles 改為「活動為本」:只要每 18 個月至少賺取或兌換里數一次(沒有最低數量,連用 OpenRice 訂枱儲 25 里都算),你所有里數的有效期就一併延長。換句話說,里數實際上近乎無限期。

但這不代表可以慢慢儲。真正令你蝕的是貶值:國泰在 2026 年 5 月 1 日再次調整兌換表,這已是三年內第三次(2023 年 10 月、2025 年 4 月、2026 年 5 月)。累加起來,長途商務艙獎勵比不足三年前貴了約四成。里數放著不會作廢,卻會一年比一年買到更少——所以該換的時候就換

一里值多少?用這條數判斷

一里沒有固定價;它值多少,完全取決於你拿去換甚麼。判斷任何一次兌換,用一條簡單的數:(機票現金價)÷(所需里數)= 每里值多少。

舉個例:假設一張東京來回經濟艙現金約 3,000 元、需要 26,000 里,那就是每里約 0.12 元;換普通經濟艙時,里數每里大約值 0.10 至 0.13 元,所以任何明顯高於這個水平的,才是你贏的地方。反過來,如果一件 700 元的商品要 18,000 里,那是每里只值約 0.04 元——非常不值,付現金,把里數留起。每次兌換之前都做這個檢查。

2026 年實際要幾多里?

國泰已不再公開完整兌換表(自家及夥伴航班都改為系統實時查詢),這本身就是走向「動態定價」的訊號——意思是價格可以隨時、無預告變動。以 2026 年 5 月 1 日起的經濟艙獎勵作參考:

航線(經濟艙,單程) 所需里數
香港 ⇄ 台北(超短途) 約 7,000 里
香港 ⇄ 東京(短途) 約 13,000 里
香港 ⇄ 倫敦(長途) 約 27,000 里

商務艙的數字差距更大:東京商務約 33,000 里、倫敦商務單程約 91,000 里。對照現金票——一張長途商務動輒索價數萬元——這就是每里值三至五毫的「甜位」所在。現金票越貴,里數相比之下越划算。

哪裏最值、哪裏最蝕

  • 最值:長途、前艙(商務/頭等)。 一個現金索價數萬元的商務位,用里數換往往每里值 0.30 至 0.50 元以上。
  • 次選:旺季經濟艙、單程靈活性。 現金價飆升時,里數價不會跟著跳那麼多。
  • 最蝕: 現金券、購物平台、雜誌、商品,幾乎都是每里 0.05 至 0.10 元。如果只剩這些選擇,不如付現金,把里數留給機票。

別忘了計稅項和燃油附加費

換領機票「免費」用里數,但仍要繳稅和燃油附加費——而這筆數近年大幅上升。國泰近期兩度上調燃油附加費,其中一次在兩個月內飆升約 140%。長途來回隨時要額外畀上千元現金。把這筆現金成本一併計入,再用上面那條每里價值的數,才知道一次兌換是否真的划算。

香港怎樣賺里數、轉里數要留神

如果你由零開始,賺里數主要靠信用卡。香港常見的選擇例如:渣打國泰萬事達卡指定食肆/網購/海外簽賬 HK$4 = 1 里;Citi PremierMiles 海外及外幣簽賬約 HK$3 = 1 里

如果你儲的是彈性積分(信用卡自己的獎賞分),可以轉去不同航空夥伴格價——但轉賬比率本身也會被削:例如 American Express 由 2026 年 3 月起,轉國泰的比率由 1:1 改為 5:4(即少兩成)。所以在確認換領座位存在之前先不要轉,轉賬通常是單向、不能回頭。

心態:把里數當成已付錢的短期目標

里數不會過期,卻會貶值;放得越久、買到越少。所以別永遠坐在一大堆里數上面。把它當成一個你已經付過錢的短期目標:挑一趟旅程、趁改表前後留意換領座位,把它花在一些真正值它底價三至五倍的東西上。這就是整個遊戲。

一趟「免費」的旅程,仍然是一個值得計劃的目標:幾時去、要付多少稅和附加費、以及里數冚不到的那些部分。Ed 的 Goal Planning 幫你看住旅遊基金,而 Ed 是你的 money person,連你落地之後的使費都計算在內。

資料來源

  • 國泰航空 Asia Miles:里數有效期「活動為本」安排(每 18 個月一次活動續期),https://www.cathaypacific.com/cx/zh_HK/membership/my-account/miles-and-points/manage-miles.html
  • 國泰航空 2026 年 5 月 1 日飛行獎勵兌換表調整;2026 年燃油附加費上調;兌換表不再公開(轉系統實時查詢),2026 年,業界報道彙整
  • American Express Membership Rewards 轉國泰比率由 1:1 改為 5:4,2026 年 3 月起生效
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退休到底要儲多少才夠?

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Aug 12 2026
理財計劃不必是一本四十頁、看一次就束之高閣的文件——真正改變人生的部分,一頁紙就寫得完。這篇教你那一頁該放甚麼、為甚麼複雜會扼殺計劃,以及如何一個下午寫好它。

一頁紙的理財計劃

理財計劃,不必是一本你永遠不會再翻開的四十頁文件。真正改變你人生的部分,一頁紙就寫得完:你在朝甚麼努力、你現在站在哪,以及最要緊的兩三個動作。複雜,正是計劃步向死亡的地方——計劃越精細,你越不會照做。一份你真的會用的一頁計劃,勝過一份你會放棄的完美計劃。 不知從何時起,「理財規劃」變成了一疊厚厚的推算——你點頭一次,然後永不再開。那不是計劃,那是文件。真正的計劃,短到你能與它共存。 好計劃的敵人不是細節不足——而是細節太多。精細的計劃失敗,原因跟精細的節食與健身計劃一樣:它們要求的專注,沒有人維持得了。一份四十頁的計劃,第一天很威風,第三十天已被遺忘。 一頁的計劃行得通,因為你真的能把它放在腦裡、貼在雪櫃上、十秒內看一遍。理財作家 Carl Richards 圍繞這個想法建立了一整套方法,也呼應行為研究一再顯示的:一個你真的會照做的最簡系統,勝過一個你不會做的精密系統。 你的一頁紙,只需要四樣東西:
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Aug 12 2026
以美國數據為例,一個學士學歷一生中位收入約 280 萬美元。對大多數 40 歲以下的人,未來收入遠大於現有儲蓄——這會改變你真正該專注、保護與投資的東西。

你最大的資產是你的職業,不是你的投資組合

這個重新定義,會改變你管理金錢的方式:對大多數 40 歲以下的人,你擁有的最大資產,不是儲蓄、不是自住樓、也不是投資組合——而是你未來的賺錢能力。以美國數據為例,一個典型學士學歷者,一生中位收入約 280 萬美元。相比之下,一個幾萬元的投資組合只是零頭。當你把職業看成它本來就是的那個龐大資產,優先次序就會翻轉:在早期,把收入養大、把它保護好,遠比優化一小堆投資更重要。 我們沉迷於投資回報——完美的基金、多賺的 0.5%——卻忽略那個令它們相形見絀的資產。如果你在職涯早期或中期,你的賺錢能力,比你擁有的其他一切加起來還值錢。管好錢,要從這樣看待它開始。 把你的職業,看成個人資產負債表上的一項資產:你餘下工作生涯所有糧單的總和。對一個典型打工仔,這個數字非常龐大。以 Georgetown 的數據為例,一生中位收入約為學士 280 萬美元、副學士 200 萬、高中 160 萬(The College Payoff)。香港的絕對數字不同,但道理一樣:你未來所有薪金的總和,是一個七位數的資產。 現在把它跟一個典型 30 歲人士的投資戶口比。組合可能是五位數;人力資本卻是七位數。你的職業,是你組合的 10 倍、50 倍、有時 100 倍。 這個比例,應該決定你的注意力放在哪。 大多數理財建議把組合當主角、把職業當背景。對大多數人剛好相反——而這個翻轉,會改變你今年真正該優先做的事。
EdWealth
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Aug 07 2026
50/30/20 法則——五成需要、三成想要、兩成儲蓄——是最簡單的預算法。但在香港,光是「需要」往往已吃掉五成。這篇拆解它何時有用、何時失效,以及怎樣在地調整。

50/30/20 法則:在香港還行得通嗎?

50/30/20 法則——把稅後收入的五成用於「需要」、三成用於「想要」、兩成用於儲蓄與還債——對大多數人依然是最好的入門預算法,因為它簡單到你真的做得到。但它在一個常見情況下會失效:當你住在昂貴的地方,光是「需要」就可能先吃掉五成。把這些數字當成用來校準的基準,而不是法律——重點是有一個分配,並且知道你真正的分配在哪。 每隔幾年就有人宣布 50/30/20 法則已死。它沒死——但被廣泛誤解。以下是它真正的用處,以及它真正失效的地方。 它源自參議員 Elizabeth Warren 與 Amelia Warren Tyagi 2005 年的著作《All Your Worth》。把你的稅後收入分成三份: 它的高明之處是簡單。大多數精細預算失敗,不是因為算錯,而是因為沒人維持得住。三個桶,你放在腦裡就記得。 如果你的「需要」真的裝得進約一半收入,這條法則很好用:
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Aug 06 2026
答案是:買得到,但有條件。著名的「7.5 萬美元封頂」在 2023 年被推翻——對大多數人,快樂會隨收入持續上升。過了某一點,關鍵是你怎麼花,而不是賺多少。這篇拆解研究,以及該怎麼用。

金錢買得到快樂嗎?研究其實這樣說

簡短答案:金錢買得到快樂——但邊際遞減,而且只在某一點之前,「更多」才那麼要緊。著名的「快樂到 7.5 萬美元就封頂」在 2023 年被推翻:對大多數人,幸福感會隨收入持續上升,看不到明顯天花板。但過了基本開支被滿足那一點,你怎麼花,就開始比你賺多少更重要。買時間、買體驗、買走壓力,遠比買更多物質更能提升快樂。 「金錢買不到快樂」是那種人人掛在嘴邊、卻沒幾個真信的話。研究告訴我們,真相比這句陳腔濫調、或它的反面,都更有趣,也更有用。 十多年來,一項研究主導了這場討論。2010 年,諾貝爾獎得主 Kahneman 與 Deaton 發現,日常情緒幸福感會隨收入上升,但在約 7.5 萬美元封頂——之後再多錢,似乎買不到更多快樂。這個結論成了金科玉律。 然後在 2021 年,研究員 Killingsworth 用多得多的數據,得出相反結果:快樂在 7.5 萬美元之後仍持續攀升,完全沒有封頂。 兩人沒有互相攻訐,反而合作,在 2023 年發表了一項「對抗式合作」研究(PNAS)。結論是:
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Aug 05 2026
生活方式膨脹,就是為甚麼加了薪卻從來不覺得富有——使費會悄悄升上來把它吃掉。解法不是靠意志力,而是一條規則:每次加薪,自動先把一半存起來,趁你還未習慣那筆錢。

如何擺脫生活方式膨脹(加薪存一半)

生活方式膨脹,是為甚麼一張更大的糧單,從來不會令你覺得過得更好:收入一升,使費就緊跟上來,於是你賺得更多、卻存得一樣少。解法不是咬緊牙關,而是一條簡單、自動的規則——加薪一到手,先把其中一半直接撥去儲蓄/投資,讓它在變成你的生活水平之前就離開。你照樣覺得富有,只是沒有把它全部花掉。 你拿到了想要的加薪。一年後,不知怎的,月底依然甚麼都不剩。那筆錢沒有花在甚麼驚天動地的東西上——搬去租金貴一點的單位、換部電話、多叫幾次外賣、幾個訂閱、樣樣升級一點。每一項都合情合理,加起來卻吃掉了整個加薪。這就是生活方式膨脹,也是高薪一族依然覺得在原地踏水的頭號原因。 膨脹之所以危險,正因為它從不像個錯誤。沒有人會用一次魯莽的消費燒掉加薪,它是從一個個站得住腳的小升級裡漏走的,每一個大約一個月就變成新常態。你的大腦幾乎即時適應了更高的生活水平(心理學叫「享樂跑步機」),新鮮感很快消退——但那筆更高的開支卻留了下來。你鎖死了成本,卻失去了快樂。 結果就是我們在〈為甚麼收入不錯卻覺得窮〉裡談過的陷阱:收入上升、儲蓄原地、心裡總覺得「應該不只如此」。 關鍵洞見在這裡。當錢已經到帳、生活也擴張到用掉它,再要縮回去就感覺像一種損失——而我們最討厭損失。但一筆你從未開始花的錢,不是損失;你沒適應過,就不會想念。
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你存不到錢,幾乎肯定不是因為那杯咖啡奶茶。住、行、食吃掉大半個預算,而在香港,租金與供樓更是壓倒性的一項。這篇拆解錢到底花在哪,以及真正能改變局面的幾個動作。

為甚麼我存不到錢?問題不是那杯奶茶

先講結論:你存不到錢,幾乎肯定是因為大開支,不是小開支。住、行、食三項就吃掉大半個預算——而在香港,租金與供樓更是壓倒性的一項,往往佔去收入的四成甚至一半。相比之下,一杯咖啡奶茶只是零頭。慳細數令人有種在努力的錯覺,實際上改變甚少;重新調整一項大而經常性的開支,才真正改變全局。 坊間有一整套理財說法,建立在「你只要戒掉早餐那杯飲品就會發達」之上。它動聽,因為簡單——但大多是錯的。不是數學造假,而是它把你有限的意志力,瞄準了房間裡最小的目標。 持平地說:複利是真的。每天慳 40 蚊、投資 30 年,確實會滾成一筆可觀的錢。如果戒飲品對你毫無痛苦,那就慳,當賺。 但陷阱在這裡。死盯着幾十蚊的小開支,會造成兩種傷害。第一,把你有限的意志力耗在一條極小的項目上——結果就是「慳到攰」:你咬牙戒了三星期飲品,覺得委屈,然後在一件更大的東西上一次過花光。第二、也更嚴重:你真正的預算殺手,就此完全無人審視。你可以天天贏了那杯飲品的仗,卻依然一毫子都存不到,因為戰場根本在別處。 看看實際的開支結構。以美國勞工統計局的數據為例(2024 消費開支調查):
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以 15 年計,幾乎沒有一個類別的主動基金經理能跑贏指數;10 年計,能跑贏標普 500 的少於六分之一。這篇解釋為何被動對幾乎所有人都勝,以及在香港,費用拖累為何更嚴重。

主動 vs. 被動投資:有人真的能跑贏大市嗎?

先講結論:對幾乎所有人,被動勝。「主動」是付錢請經理靠選股和擇時去跑贏大市;「被動」是直接透過低成本指數基金持有整個市場。證據壓倒性地一面倒——以 10 年計,能跑贏標普 500 的主動美股大型基金少於六分之一;以 15 年計,沒有一個主要類別能有過半數經理跑贏。不是因為經理不聰明,而是費用加上「持續估中市場」近乎不可能,把他們慢慢拖垮。在香港,這個費用拖累甚至更嚴重。除非你有特定理由,做那個市場,而不是與它對賭。 這是個人理財中少數證據並不模稜兩可的辯論之一。值得理解「為甚麼」——因為輸的那一方,偏偏有更好的行銷。 主動投資是直覺那種:專業經理研究公司、選出他認為會跑贏的、並頻繁買賣去嘗試打敗一個基準(例如標普 500)。你為這份努力與專業付較高費用。大部分傳統銀行代銷的基金都是主動型。 被動投資幾乎簡單到令人尷尬:不是嘗試跑贏市場,而是透過指數基金買下整個市場,持有基準裡的所有成分。不選股、不預測、費用極低。你接受市場的回報——不多不少——而這其實是一條很高的門檻。 標普每年公佈 SPIVA 記分卡,比較主動基金與其基準。結果相當一致,而且看得愈長、愈難看:
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